Strategi Migrasi Sadar Pajak | Perbaikan

Betterment for Advisors memungkinkan penasihat untuk menentukan strategi migrasi perdagangan untuk dengan mudah mentransisikan portofolio atau alokasi investasi klien mereka.

  • Penasihat memiliki tiga opsi saat memigrasikan klien ke portofolio yang berbeda atau mengubah alokasi mereka — masing-masing dengan strategi pengoptimalan pajaknya sendiri.
  • Penasihat dapat melihat pratinjau dampak pajak dari pemilihan mereka sebelum mengajukan perubahan.

Tersedia tiga opsi, masing-masing dengan pendekatannya sendiri untuk mengelola transisi.

Minimalkan keuntungan modal jangka pendek dan cuci penjualan

Saat strategi ini dipilih, sasaran klien akan dimigrasikan dengan cara yang dioptimalkan pajak. Untuk akun kena pajak, kami akan menjual lot pajak yang merugi atau telah mengalami keuntungan modal jangka panjang, tetapi akan terus menahan lot pajak dengan keuntungan jangka pendek sampai menjadi keuntungan jangka panjang atau menjadi kerugian. Untuk akun penangguhan pajak, kami akan bermigrasi tanpa memperhatikan keuntungan modal yang tertanam. Apa pun jenis akunnya, kami akan memprioritaskan menghindari penjualan cucian yang dapat menyebabkan kerugian permanen yang tidak diizinkan untuk sekuritas yang disimpan di Betterment.

Untuk strategi ini, penting untuk diingat bahwa akun mungkin mengalami penyimpangan tinggi dalam jangka pendek, tetapi algoritma Betterment biasanya akan menyeimbangkan kembali kerugian yang tersedia atau keuntungan jangka panjang saat muncul, selama penjualan keamanan yang terlibat tidak akan menyebabkan kerugian permanen. kerugian yang tidak diperbolehkan.

Arahkan tujuan ke portofolio target

Untuk strategi migrasi ini, tujuan klien akan secara bertahap dialihkan ke portofolio target dengan membeli sekuritas underweight dengan arus masuk / deposito melalui reinvestasi dividen, dan menjual sekuritas yang kelebihan berat untuk penarikan dana. Tidak ada sekuritas yang akan dijual sebagai akibat dari perubahan ini. Pemilihan ini akan sering menghasilkan penyimpangan yang tinggi, terutama jika perubahan portofolio atau alokasi melibatkan perubahan yang signifikan dalam komposisi kepemilikan portofolio.

Ketika “Drift goal to target portfolio” dipilih, pemilihan tambahan harus dilakukan untuk memilih apakah akan menonaktifkan penyeimbangan ulang otomatis atau tidak. Hal ini diperlukan karena Betterment’s algoritma rebalancing standar beroperasi secara independen dari pemilihan strategi migrasi. Memilih untuk menonaktifkan penyeimbangan ulang otomatis untuk sasaran akan memastikan bahwa penyeimbangan ulang tidak akan dipicu karena penyimpangan tinggi yang dapat disebabkan oleh memilih “Tujuan melayang ke portofolio target.”

Jika penasihat memilih untuk membiarkan penyeimbangan kembali aktif, algoritme penyeimbangan ulang otomatis Betterment dapat mengambil kesempatan untuk menyeimbangkan kembali tujuan segera setelah perubahan portofolio atau alokasi selesai. Algoritme penyeimbangan kembali menghindari penjualan yang menghasilkan keuntungan modal jangka pendek atau akan mengakibatkan kerugian permanen yang tidak diizinkan untuk sekuritas yang disimpan di Betterment.

Menyeimbangkan kembali tanpa kendala dampak pajak

Untuk strategi migrasi ini, tujuan klien akan diseimbangkan kembali sesegera mungkin ke portofolio target. Betterment akan melakukan penyeimbangan kembali ini dengan cara yang dioptimalkan pajak sejauh mungkin, tetapi kami tidak akan menunda penjualan saham meskipun hal itu dapat menghasilkan hasil pajak yang lebih optimal. Memilih opsi ini dapat mengarah pada realisasi penjualan pencucian untuk sekuritas yang baru saja dijual. Setelah perdagangan selesai pada perubahan, akun biasanya akan 100% seimbang dengan portofolio target.

Setelah salah satu dari perubahan ini diterapkan, pemilihan strategi tetap aktif sampai perubahan berikutnya dibuat.

Untuk setiap opsi strategi migrasi ini, Betterment’s Pratinjau Dampak Pajak fitur tersedia sehingga penasihat dapat melihat perkiraan efek pemilihan.

Author: Jimmy Garrett